Determinare la posizione dominante di una società finanziaria

Il Governo della Federazione russa con un decreto no. 359 del 9 giugno del 2007 ha stabilito le condizioni indispensabili per riconoscere la posizione dominante di una società finanziaria non di credito più le regole per determinare la posizione dominante di una società finanziaria (esclusi gli istituti di credito).
La posizione dominante di una società finanziaria è la posizione sul mercato merci, che offre a tale società finanziaria la possibilità di esercitare influenza decisiva sulle condizioni generali della prestazione di un servizio finanziario sul relativo mercato, e (o) eliminare dal mercato altri operatori economici, e (o) ostacolare per essi l’accesso sul rispettivo mercato.
Tenendo conto delle relative quote sul relativo mercato, appartenenti ai concorrenti, come “dominante” viene riconosciuta la posizione di una società finanziaria, nei confronti della quale possono essere riconosciuti giusti e validi le condizioni seguenti:

1. la quota di questa società finanziaria supera il 10% di un unico mercato merci esistente nella Federazione russa, oppure il 20% del mercato su cui le merci possono circolare anche su altri mercati della Federazione russa;
2. la quota di questa società finanziaria del mercato merci per un lungo periodo di tempo (non inferiore a un anno oppure per tutto il periodo di funzionamento di questo mercato merci, se esso è inferiore a un anno) aumenta e (oppure) costantemente supera il 10% di un unico mercato di questo tipo esistente nella Federazione russa, oppure il 20% del mercato su cui le merci possono circolare anche su altri mercati della Federazione russa;

La posizione dominante non può essere considerata una violazione della legge antitrust della Federazione russa.

La determinazione della posizione dominante di una società finanziaria viene eseguita tramite la verifica della sua quota nei limiti di un mercato merci indipendentemente dalla sua registrazione (indirizzo) indicata nei documenti.
La determinazione della posizione dominante di una società finanziaria comprende le tappe seguenti: la determinazione della sfera di circolazione del servizio finanziario tramite la verifica dei margini del corrispondente mercato merci sulla base di uno studio della domanda e dell’offerta di questo servizio finanziario; la determinazione del volume del concreto servizio finanziario e delle rispettive quote delle società finanziarie di un concreto mercato finanziario; la verifica delle condizioni per il riconoscimento della posizione dominante di una società finanziaria.
La determinazione dei margini di un mercato merci viene eseguita tramite la definizione del tipo di un servizio finanziario che non ha una sostituzione, oppure dell’insieme di servizi finanziari intercambiabili, che possono essere comparati per le loro prestazioni funzionali, tipo di utilizzo, le caratteristiche qualitative e tecniche, il costo, altri parametri in modo tale che il cliente può realmente sostituire un servizio finanziario con un altro servizio finanziario. Inoltre deve essere determinato il territorio nei confini del quale circola un servizio finanziario (i servizi finanziari).
Allo scopo di calcolare il volume dei servizi finanziari su un mercato merci gli indicatori principali (espressi nei costi) sono seguenti:

1. per quel che riguarda i servizi di gestione fiduciaria (trust) di titoli si tratta di costo complessivo di beni (i titoli e di mezzi d’investimento in titoli) trasferiti in gestione fiduciaria a una società finanziaria;
2. per quel che riguarda i servizi prestati da una società di assicurazione e da una società di mutua assicurazione si considera il volume dei premi raccolti dalla società per ogni concreto tipo di assicurazione nel periodo soggetto alla rendicontazione;
3. per quel che riguarda il leasing si considera la somma generale dei pagamenti di leasing per tutto il periodo in cui vige un accordo di leasing e il prezzo di riscatto dell’oggetto di leasing, se previsto dall’accordo di leasing, eccetto i pagamenti di leasing, ricevuti in base di accordi indicati;
4. per quel che riguarda i servizi di assicurazione pensionistica non statale si calcola il volume di contributi raccolti;
5. per quel che riguarda i servizi di borsa e di borsa valutaria, si calcola il volume delle contrattazioni, comprese quelli per diversi tipi di attività;
6. per quel che riguarda i servizi prestati da una società di gestione di un fondo d’investimento, oppure da una società di gestione di un fondo collettivo, si calcola il costo totale dei beni (attività) appartenenti al fondo d’investimento o che costituiscono il fondo collettivo (valore di attività nette) e quindi trasferiti in gestione fiduciaria a una società finanziaria;
7. per quel che riguarda i servizi prestati da una società di gestione di un fondo pensionistico non di Stato, si calcola il valore complessivo di attività (riserve pensionistiche, risparmi pensionistici) di un fondo pensionistico non di Stato, trasferite in gestione fiduciaria a una società finanziaria;
8. per quel che riguarda i servi prestati da un depositario specializzato di un fondo d’investimento, o di un fondo collettivo, oppure di un fondo pensionistico non di Stato, si calcola il valore totale dei beni appartenenti a un fondo d’investimento, o di un fondo collettivo, oppure di un fondo pensionistico non di Stato che si trovano in un deposto specializzato;
9. per quel che riguarda i servizi prestati da un intermediario di assicurazioni, si calcola il volume di utili di questo intermediario di assicurazioni derivanti da un accordo sulla prestazioni di servizi di intermediario;
10. per quel che riguarda i servizi prestati da una cooperativa di consumo si calcola il volume dei prestiti erogati dalla cooperativa;
11. per quel che riguarda i servizi prestati da un’agenzia di prestito su pegno (monte di pietà) si calcola il volume di prestiti erogati;
12. per quel che riguarda i servizi prestati da un depositario si calcola il volume dei servizi prestati in base agli accordi di deposito;
13. per quel che riguarda i servizi prestati da un agente di borsa si calcola il volume di affari in base agli accordi sui servizi di brokeraggio;
14. per quel che riguarda i servizi prestati da una società di clearing si calcola il volume dei servizi prestati in base agli accordi di servizio di clearing;
15. per quel che riguarda i servizi prestati da un registratore (detentore di registri) si calcola il volume delle operazioni legati alla riregistrazione dei diritti di proprietà;
16. La quota di una società finanziaria di un mercato merci viene determinata partendo dalla proporzione del volume dei servizi finanziari di un tipo determinato prestati da questa società, sotto forma naturale e (o) in valore rispetto al volume complessivo dei servizi finanziari di questo tipo, prestati entro i limiti di questo mercato.

La determinazione della posizione dominante di una società finanziaria viene eseguita prendendo in considerazione le informazioni ottenute dagli organismi federale di potere esecutivo, dagli organismi di potere statale dei soggetti della Federazione russa, dagli organismi di autogestione regionale, dalle organizzazioni finanziarie, dalle organizzazioni automatiche (che si regolano da sole), dalle unioni e dai gruppi di società finanziarie, dagli esperti del settore, e anche da tutte le altre persone giuridiche e fisiche. Si tratta dunque di:
dati di rendicontazione finanziaria, finanziaria-economica presentatati per le statistiche di Stato;
informazioni riguardo ai volumi di servizi prestati;
informazioni che caratterizzano la sfera di circolazione di un concreto servizio finanziario;
informazioni riguardo alla possibilità di una società finanziaria di esercitare l’influenza determinate sulle condizioni generali della prestazione di un concreto servizio su un concreto mercato, alla capacità di eliminare dal mercato e (o) di ostacolare l’accesso a questo mercato di altri operatori economici;
conclusioni degli esperti indipendenti;
dati sulla situazione e sulla struttura di un mercato concreto;
informazioni riguardo alla presenza di limiti di carattere economico, tecnologico amministrativo o di altro tipo di accesso a un mercato concreto.

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